Pagar dividendos desde su empresa
Cada vez más inversores aprovechan la oportunidad de invertir a través de su propia empresa. Si en los primeros años el inversor destina dinero a inversiones a través de la empresa, tarde o temprano surgirá el deseo de retirar los ingresos obtenidos.
Los dividendos solo se pueden pagar si la empresa tiene ganancias acumuladas
Un dividendo es, en esencia, una distribución de los beneficios de una empresa a sus propietarios. Para pagar dividendos, la empresa debe haber obtenido beneficios en el pasado. La forma más sencilla es examinar el balance del último ejercicio financiero, que se incluye en el informe anual de la empresa, y asegurarse de que la suma de las partidas del balance «Beneficios (pérdidas) no distribuidos de ejercicios anteriores» y «Beneficios (pérdidas) del ejercicio» sea positiva. En este caso, la empresa tiene beneficios para distribuir.
Ejemplo: Balance de una empresa a 31 de diciembre de 2023.
Las partidas del patrimonio neto del balance muestran que la empresa obtuvo beneficios en periodos anteriores (hasta el 31 de diciembre de 2022) y los dejó sin distribuir por un importe de 120 268 euros. En 2023, se obtuvo un beneficio adicional de 39 625 euros. El beneficio total no distribuido de la empresa es de 159 893 euros. La empresa puede pagar dividendos por este importe.
Sin embargo, en la mayoría de los casos, no vale la pena pagar todas las ganancias acumuladas como dividendos. Especialmente en el caso de las empresas que se dedican principalmente a la inversión. Esto se debe a que los precios de las inversiones cambian con el tiempo y, en caso de que el año siguiente se produzca una caída significativa del valor de las inversiones, el patrimonio neto de la empresa puede pasar a ser negativo.
El gasto por impuesto sobre la renta se añade al importe del dividendo
A menudo se olvida que, al pagar dividendos de una empresa, debe haber tanto el importe que pagamos como dividendos como el importe del impuesto sobre la renta pagado al Estado. El importe del impuesto sobre la renta de los dividendos puede causar confusión.
Hasta el 31 de diciembre de 2024, el impuesto sobre la renta en Estonia es del 20 %. Al pagar dividendos de la empresa, se aplica un impuesto sobre la renta del 20/80 a la distribución de los beneficios, es decir, al pago del dividendo.
La diferencia existe en el caso de los denominados pagos de dividendos regulares, pero esta posibilidad desaparecerá a partir de 2025. Los dividendos están sujetos al impuesto sobre la renta según la proporción 20/80, es decir, el 25 %. Sobre la base del dividendo neto, el tipo impositivo real de los dividendos es del 25 %.
Si el propietario de la empresa quiere pagar 10 000 euros en dividendos, el importe del impuesto sobre la renta se puede calcular de la siguiente manera:
impuesto sobre la renta de los dividendos = 10 000 euros x 20/80 = 10 000 euros x 0,25 = 2500 euros.
Suponiendo que se desea pagar 10 000 euros en concepto de dividendos, hay que tener en cuenta el gasto por impuesto sobre la renta de 2500 euros, lo que significa que la empresa debe disponer de un total de 10 000 + 2500 = 12 500 euros para pagar los dividendos y el impuesto sobre la renta.
A partir del 1 de enero de 2025, el tipo del impuesto sobre la renta será del 22 %. Como resultado, el impuesto sobre la renta de los dividendos también cambiará. El nuevo tipo impositivo neto sobre los dividendos es del 22/78, es decir, aproximadamente el 28,2 %. En este caso, el gasto por impuesto sobre la renta de un dividendo neto de 10 000 euros es de 2820 euros.
El orden en que se retira el dinero de la empresa es importante
Desde el punto de vista de la eficiencia fiscal, es importante el orden y la forma en que se retira el dinero de la empresa. La regla general es sencilla: si ha concedido un préstamo al propietario de la empresa, devuelva primero dicho préstamo.
El propietario puede conceder a la empresa un préstamo por un período indefinido y sin intereses, lo que significa que, desde el punto de vista del propietario (persona física), no se generan ingresos, no se reciben ingresos por intereses y no hay nada que gravar. El reembolso del préstamo tampoco se considera un ingreso. Por lo tanto, es razonable devolver el préstamo del propietario antes de pagar los dividendos de la sociedad limitada.
Los dividendos pueden pagarse más de una vez al año
Se ha convertido en una norma entre las empresas estonias que cotizan en bolsa pagar dividendos una vez al año, principalmente en primavera. De hecho, los dividendos pueden pagarse varias veces al año. Si lo desea, puede pagar dividendos varias veces al año.
No se recomienda pagar dividendos una vez al mes, ya que tal actividad puede sugerir la práctica de una relación laboral oculta y la evasión de impuestos laborales.
Los pagos mensuales de dividendos sin que el empresario pague un salario son aceptables si las inversiones realizadas a través de la empresa generan ingresos pasivos/flujo de caja mensuales. Por ejemplo, pueden ser ingresos por dividendos o ingresos por alquileres, que a su vez pueden pagarse mensualmente como dividendos de la empresa.